🏛️ פורום השקעות - המשקיעה
כניסת צוות
⬅ חזרה לאינדקס

Mean Variance Optimization על מדדים

barsese
🗓 הצטרפות: 30/4/15
📝 הודעות: 18
⭐ דירוג: 1
🕒 פורסם בתאריך: 30/04/2015 21:53
היי,



האם MVO על מדדים היא דרך טובה לפזר את התיק בין מדדים גאוגרפיים?



(ובכלל - האם זו שיטה מקובלת לבחירת המשקלים בתיק השקעות).



אמידת הפרמטרים (תוחלת ומטריצת קווריאנס) לפי נתונים הסטוריים.



אם מתחשבים בממוצע התשואה היומית של המדדים המובילים מ2009 ועד היום, ההמלצה לתיק של 12% תשואה שנתית היא:



MSCI EM : 0



STOXX EUROPE600 : 13.2066



S&P TSX60 : 1.297894



SP500 : 50.66265



N225 : 34.83285



RUSSEL2000 : 0
Yevgeny
🗓 הצטרפות: 4/2/15
📝 הודעות: 3,244
⭐ דירוג: 7,192
🕒 פורסם בתאריך: 30/04/2015 23:18
על MVO אין לי שום דבר אינטילגנטי לומר אבל:



* אתה מתכנן את התיק ואת צפי התשואות העתידי שלך על סמך היסטוריית ביצועים קצרת טווח, שהיא גם לגמרי במקרה כולה רצף עליות מיד אחרי נפילת הבורסה ב-2008?



* התיק הוא 100% מנייתי - האם זה מתאים לאופק ההשקעות שלך, מטרות ההשקעות שלך וסיבולת הסיכון שלך?



* סביבת הריבית האפסית בכל העולם, ועוד מטריקות כאלו ואחרות, מגלמות ציפיית תשואה ממוצעת די נמוכה לשנים/עשור הקרוב. אם אתה מנסה להוציא מהשוק ״בכוח״ תשואה של 12% שנתי - הניסיון הזה ידחוף אותך לאפיקים עם רמת סיכון בלתי סבירה בעליל (לטעמי האישי). מתחבר לנקודה הקודמת.