🏛️ פורום השקעות - המשקיעה
כניסת צוות
⬅ חזרה לאינדקס

חישוב תשואה שנתית מתוך נתון של תשואה לאורך 11 שנים

Chase
🗓 הצטרפות: 28/4/15
📝 הודעות: 79
⭐ דירוג: 15
🕒 פורסם בתאריך: 18/03/2016 18:50
שלום לכולם,



קראתי את המשפט הזה באחד הבלוגים שעוסקים בכלכלה ובעידוד השקעה בשוק ההון.



איני מבין כיצד הבחור הגיע למסקנות שמודגשות (פי 3 + תשואה שנתית של 9.56%).



אני ממש אודה למי שיוכל לפרט לי את דרך החישוב.



מצ"ב הטקסט -



"לדוגמא, מדד ת"א 25 משנת 2000 ועד סוף שנת 2010 (11 שנים) השיג תשואה של 173%, כלומר כמעט מפי 3 על הכסף. 173% על פני 11 שנים מיתרגם ל 9.56% תשואה שנתית על פני 11 שנים...."



תודה!
עש לילה
🗓 הצטרפות: 21/11/15
📝 הודעות: 1,131
⭐ דירוג: 2,350
🕒 פורסם בתאריך: 18/03/2016 18:55
הכוונה היא שהמדד עלה בשיעור של 173%. כלומר 100 שקלים שהושקעו בו ב-2000 הפכו ל-273 שקלים בסוף 2010, שזה אכן "כמעט" פי 3 מ-100. מכאן, 2.73 בחזקת 1/11 נותן 1.095, כלומר תשואה שנתית של 9.5%.
ברננקי
🗓 הצטרפות: 19/9/15
📝 הודעות: 1,028
⭐ דירוג: 1,519
🕒 פורסם בתאריך: 18/03/2016 19:02
1. למה פי 3



173% תשואה זה כמעט 200%. נצרף אל התשואה את הקרן המקורית שלא הלכה לשום מקום, שהיא בהגדרה 100% מעצמה. וקיבלנו שמה שיש עכשיו הוא 300% ממה שהיה בהתחלה. כלומר פי 3.



2. חישוב תשואה שנתית:



פשוט שורש מסדר n על (ערך בסוף התקופה\ערך התחלתי)



(או לחלופין להעלות את הערך שבסוגריים בחזקת 1 חלקי n)



כאשר n - אורך הזמן בשנים.



זה יתן לך תשואה שנתית. כדי להפוך את התוצאה לאחוזים תוריד 1 מהתוצאה ואז תכפיל במאה.



אם אין לך ערך סופי והתחלתי אלא רק אחוזים, אז במקום המנה שבתוך השורש תציב:



1 + ((השינוי באחוזים) חלקי 100)
Chase
🗓 הצטרפות: 28/4/15
📝 הודעות: 79
⭐ דירוג: 15
🕒 פורסם בתאריך: 18/03/2016 21:39
תודה רבה :-)