כדאיות ההשקעה במניות בתיק פגום בגלל שיקולי מס

🕒 פורסם בתאריך: 23/07/2016 00:26

בשבועות האחרונים הגעתי לתובנה שנכסים עם פוטנציאל תשואה עדיף לשים בחשבונות עם פטור או הקלות במיסוי. (תודה, GUYS. לא מבין למה לא מלמדים את זה בבית ספר!)

מכיוון שאחוז המניות ה"מתאים" לי קרוב מאוד לאחוז החשבונות הפנסיוניים שלי, עקרונית כדאי לי לשים את כל המניות בתיק הפנסיוני, בלי להחזיק מניות בתיקים הממוסים. עד כאן הכל טוב - אבל כרגיל החיים הם לא שחור ולבן...



קרנות ההשתלמות שלי ב- IRA, אבל חוץ מהם יש לי קרן פנסיה (מיטבית עתודות) וביטוחי מנהלים של הראל (מלפני 2001 עם מקדם מובטח ודמי ניהול ש"משתתפים ברווחים" בגובה 15%). מצד אחד, הייתי רוצה להעביר אותם למסלול מנייתי ככל האפשר, אבל מצד שני מדיניות ההשקעות שלהם לקויה לדעתי מהרבה היבטים:

ניהול אקטיבי ולא פאסיבי



ניגוד עניינים מובנה עקב הריכוזיות העצומה בשוק שלנו



השקעת יתר בשוק הישראלי, במקום פיזור עולמי



מינוף (לדוגמה, המסלול המנייתי של קרן הפנסיה משקיע 30% מהנכסים ב"ערד" ו- 70% מהנכסים במניות, אבל עם חשיפה למניות של בין 75%-120% מכלל הנכסים!)



ביטוחי המנהלים שלי הם למעשה חשבונות כן ממוסים - משלמים "מס" לחברה בגובה 15% מהתשואה, כל שנה - ולא רק בקניה ומכירה!



פספסתי עוד משהו?



אז... אנא כיתבו מה דעתכם ומה אתם עצמכם עושים, בשאלה אם השקעה במניות בקרן הפנסיה ו\או בביטוח המנהלים גוברים את המגבלות שמניתי - או שכדאי לשמור את הביטוח ו\או הפנסיה סולידיים ככל האפשר ואת האחוז המנייתי להשקיע בקרן



מחקה עולמית בחשבון הבנק הממוסה.



תודה!



ברור ששום תשובה שאקבל לא תיחשב ייעוץ.



בקשה קטנה - אנא אל תסיטו את הדיון ל"קופת גמל עדיפה על ביטוח מנהלים" וכד' - זה לא הפוקוס בשאלות. אני בהחלט בודק את הכדאיות של להעביר את ביטוחי המנהלים ואולי גם הפנסיה לקופ"ג (+כיסוי ביטוחי פרטי), אבל השאלות מתמקדות במצב הקיים של קרן פנסיה וביטוחי מנהלים - האם לדעתכם שמירת המניות שם משיקולי מס היא "בזבוז" של החלק המנייתי. תודה.