🕒 פורסם בתאריך: 01/01/2022 12:25
אנחנו זוג בתחילת הדרך, בני 30, רופאים. הרבה ממי שאנחנו היום התאפשר לנו בזכות ההורים המדהימים שלנו (רגשית ותמיכתית ומהותית בכל מובן, אבל בהקשר של הפוסט הזה גם כלכלית). היינו רוצים לחסוך ולתת גם לילדים שלנו אפשרויות.
המקצוע שלנו הוא כזה שאנחנו נהנים לעבוד בו, עובדים קשה מאוד אבל מוצאים סיפוק מקצועי. שנינו עוד רק בתחילת עקומת ההכשרה כך שהמשכורות בעתיד יגדלו. אין לנו כוונה לצאת לפנסיה מוקדמת/"עצמאות כלכלית" כפי שקוראים לה כאן, וסביר שנמשיך לעבוד שנים רבות גם אחרי גיל הפנסיה. אנחנו משתכרים מספיק כדי לחיות, לכן המטרות כרגע הן השקעה פסיבית עם תשואה יציבה, צבירת הון נוסף עבור הילדים ושמירה על ההון הקיים עבורנו ליום שחור.
הוצאות גדולות שצפויות בשנים הקרובות: ילדים, מטפלת בשנות ההתמחות (תורנויות, איסופים ממסגרות וכו'), שיפוץ נכס (מניחים שלפחות מיליון), תת התמחות בחו"ל לכשנתיים שלוש (מוערכת בכ200K ש"ח).
התחייבויות: אין.
הכנסות: כרגע 16 אלף נטו יחד, בעוד כשנה שנתיים יתייצב על 30 אלף נטו יחד, בהמשך נרוויח יותר וכן דמי השכירות של הנכסים יופנו אלינו.
הוצאות מחייה: כ8000 ש"ח.
חיסכון חודשי: כ8000 ש"ח.
הרכב ההון
קרן לחירום: 50,000 ש"ח, מוחזקת בפר"י.
תיק מניות מלפני הנישואין: 2,000,000 ש"ח (רובו אחזקות של מניות מחברות טכנולוגיה גדולות כמו אפל, גוגל, מיקרוסופט), מנוהל בבנק עם עמלות בהתאם, תשואה של כ6% בשנה.
תיק מניות משותף, ע"ש אזרח אמריקאי: 250,000 ש"ח (60% בVTI ו10% בBND, ו30% בVXUS). מנוהל בIB, עוד אין לנו נתונים על התשואות שלו.
קופת גמל: 245,000 ש"ח מושקעת בS&P 500.
קרנות פנסיה: אחת עם 310,000 ש"ח והשניה 103,000 ש"ח, מושקעות בS&P500.
נדל"ן: שני נכסים בבעלותנו. בשווי כולל של כ10 מיליון שקלים.
פילוח התיק
כ- 35% מניות, 5% אגרות חוב, 60% נדלן.
בפילוח תיק המניות כולו (כולל השווי המנייתי בפנסיות וקופ"ג) - כ24% בS&P 500, ו5% בVTI, עם 3% VXUS, ו73% במניות בודדות.
המחשבות /שאלות שלנו כרגע:
1.כרגע חיסכון של כ96,000 ש"ח בשנה. האם בינתיים להמשיך להעביר 70,000 בשנה לקופת גמל (יתרון בהיותה פטורה ממס, חיסרון בכך שזה מותנה בפתיחתה מעל לגיל 60) ואת היתר לתיק בIB. או רק לתיק בIB (יתרון- מימוש אפשרי בכל שלב, חיסרון כמובן מס רווחי הון).
בעתיד כנראה שנחסוך מספיק כדי להצליח לשים סכום משמעותי כל שנה גם בקופ"ג וגם בIB.
2. אם מפנים את כל הסכום שחוסכים לתיק המשותף בIB, לאן נכון להטות את הסכומים כדי לאזן? מדדים שמושקעים דווקא מחוץ לארה"ב כמו VXUS מתוך רצון לפזר את התיק?
3. כרגע רואים את עצמנו בשלב צבירת הון ולכן אין כמעט נתח שמושקע באגרות חוב. האם מדובר בטעות היות ויש הון משמעותי במניות?
4. בשלב מסוים בהמשך נבחן את תיק המניות מלפני הנישואין, הוא ריסקי כי הושקע בשנות ילדות מוקדמות, ובהתאם עם תשואה טובה, אך עולה השאלה האם להסיט גם אותו למדדים, או שנכון דווקא לשמור עליו כפי שהוא, כדי לא להיות מושקע רק במדדים ולהיות חשוף גם לחברות קטנות/בינוניות?
צריך להגיד שהוא לא יוגדל הרבה מעבר לתשואה שיניב כי אנחנו לא מפקידים בו. לא ניתן לאחד את שני התיקים.
5. לא רואים כרגע צורך להשקיע בנדל"ן, בשל העובדה שיש לנו 2 נכסים משמעותיים כך שכ60% מהשווי שלנו מושקע בנדל"ן והמחשבה הייתה ליצור איזון כך שנשקיע גם באפיקי מניות ואגרות חוב כדי לפזר ולבזר. ומתוך מחשבה שכעת צוברים הון ובמידה ונרצה עוד כ10 שנים נרכוש. האם אנחנו טועים ובכך שלא רוכשים היום אנחנו מפסידים תשואה שהיא משמעותית יותר מהתשואה במדדים פסיבים?
המקצוע שלנו הוא כזה שאנחנו נהנים לעבוד בו, עובדים קשה מאוד אבל מוצאים סיפוק מקצועי. שנינו עוד רק בתחילת עקומת ההכשרה כך שהמשכורות בעתיד יגדלו. אין לנו כוונה לצאת לפנסיה מוקדמת/"עצמאות כלכלית" כפי שקוראים לה כאן, וסביר שנמשיך לעבוד שנים רבות גם אחרי גיל הפנסיה. אנחנו משתכרים מספיק כדי לחיות, לכן המטרות כרגע הן השקעה פסיבית עם תשואה יציבה, צבירת הון נוסף עבור הילדים ושמירה על ההון הקיים עבורנו ליום שחור.
הוצאות גדולות שצפויות בשנים הקרובות: ילדים, מטפלת בשנות ההתמחות (תורנויות, איסופים ממסגרות וכו'), שיפוץ נכס (מניחים שלפחות מיליון), תת התמחות בחו"ל לכשנתיים שלוש (מוערכת בכ200K ש"ח).
התחייבויות: אין.
הכנסות: כרגע 16 אלף נטו יחד, בעוד כשנה שנתיים יתייצב על 30 אלף נטו יחד, בהמשך נרוויח יותר וכן דמי השכירות של הנכסים יופנו אלינו.
הוצאות מחייה: כ8000 ש"ח.
חיסכון חודשי: כ8000 ש"ח.
הרכב ההון
קרן לחירום: 50,000 ש"ח, מוחזקת בפר"י.
תיק מניות מלפני הנישואין: 2,000,000 ש"ח (רובו אחזקות של מניות מחברות טכנולוגיה גדולות כמו אפל, גוגל, מיקרוסופט), מנוהל בבנק עם עמלות בהתאם, תשואה של כ6% בשנה.
תיק מניות משותף, ע"ש אזרח אמריקאי: 250,000 ש"ח (60% בVTI ו10% בBND, ו30% בVXUS). מנוהל בIB, עוד אין לנו נתונים על התשואות שלו.
קופת גמל: 245,000 ש"ח מושקעת בS&P 500.
קרנות פנסיה: אחת עם 310,000 ש"ח והשניה 103,000 ש"ח, מושקעות בS&P500.
נדל"ן: שני נכסים בבעלותנו. בשווי כולל של כ10 מיליון שקלים.
פילוח התיק
כ- 35% מניות, 5% אגרות חוב, 60% נדלן.
בפילוח תיק המניות כולו (כולל השווי המנייתי בפנסיות וקופ"ג) - כ24% בS&P 500, ו5% בVTI, עם 3% VXUS, ו73% במניות בודדות.
המחשבות /שאלות שלנו כרגע:
1.כרגע חיסכון של כ96,000 ש"ח בשנה. האם בינתיים להמשיך להעביר 70,000 בשנה לקופת גמל (יתרון בהיותה פטורה ממס, חיסרון בכך שזה מותנה בפתיחתה מעל לגיל 60) ואת היתר לתיק בIB. או רק לתיק בIB (יתרון- מימוש אפשרי בכל שלב, חיסרון כמובן מס רווחי הון).
בעתיד כנראה שנחסוך מספיק כדי להצליח לשים סכום משמעותי כל שנה גם בקופ"ג וגם בIB.
2. אם מפנים את כל הסכום שחוסכים לתיק המשותף בIB, לאן נכון להטות את הסכומים כדי לאזן? מדדים שמושקעים דווקא מחוץ לארה"ב כמו VXUS מתוך רצון לפזר את התיק?
3. כרגע רואים את עצמנו בשלב צבירת הון ולכן אין כמעט נתח שמושקע באגרות חוב. האם מדובר בטעות היות ויש הון משמעותי במניות?
4. בשלב מסוים בהמשך נבחן את תיק המניות מלפני הנישואין, הוא ריסקי כי הושקע בשנות ילדות מוקדמות, ובהתאם עם תשואה טובה, אך עולה השאלה האם להסיט גם אותו למדדים, או שנכון דווקא לשמור עליו כפי שהוא, כדי לא להיות מושקע רק במדדים ולהיות חשוף גם לחברות קטנות/בינוניות?
צריך להגיד שהוא לא יוגדל הרבה מעבר לתשואה שיניב כי אנחנו לא מפקידים בו. לא ניתן לאחד את שני התיקים.
5. לא רואים כרגע צורך להשקיע בנדל"ן, בשל העובדה שיש לנו 2 נכסים משמעותיים כך שכ60% מהשווי שלנו מושקע בנדל"ן והמחשבה הייתה ליצור איזון כך שנשקיע גם באפיקי מניות ואגרות חוב כדי לפזר ולבזר. ומתוך מחשבה שכעת צוברים הון ובמידה ונרצה עוד כ10 שנים נרכוש. האם אנחנו טועים ובכך שלא רוכשים היום אנחנו מפסידים תשואה שהיא משמעותית יותר מהתשואה במדדים פסיבים?